- De FATF 2025 zal naar verwachting de AML-normen voor investeringsmigratie aanscherpen; het nu al opstellen van een geharmoniseerd due diligence-handboek bespaart tijd en vermindert de risico's voor dossiers binnen verschillende programma's.
- Het FATF-rapport uit 2023 wijst op CBI/RBI als een land dat op grote schaal blootgesteld is aan risico's op misbruik en witwassen, wat de noodzaak onderstreept van gelaagde controles en continue monitoring.
- Gebruik overdraagbare bestanden voor verschillende programma's: gestandaardiseerde risicoscores, onafhankelijke verificatie van de herkomst van vermogen en volledig traceerbare geldstromen (inclusief gezamenlijke vastgoedbeleggingsfondsen).
- Integreer een meerlaags screeningsproces door agenten, autoriteiten en financiële tussenpersonen, en plan jaarlijkse herscreening aan de hand van sanctie- en INTERPOL-bronnen.
- De regelgevende ontwikkelingen in 2025 wijzen op harmonisatie: EU-maatregelen en wereldwijde fora verhogen de eisen op het gebied van AML voor de mobiliteit van investeerders.
Advocaten die zich bezighouden met investeringsmigratie worden geconfronteerd met een snel strenger wordende AML/CFT-regelgeving. De bevindingen van de FATF uit 2023 over misbruik van CBI/RBI-programma's hebben de toon gezet, en 2025 zal waarschijnlijk duidelijkere verwachtingen met zich meebrengen rond risicoscoring, vermogensverificatie en monitoring. Het opbouwen van één geharmoniseerd due diligence-dossier dat bestand is tegen controle in verschillende rechtsgebieden, zal herwerk verminderen en uw dossiers toekomstbestendig maken in een veranderend landschap.
Inhoudsopgave
- Waarom de bevindingen van de FATF over CBI/RBI in 2023 van belang zijn voor de richtlijnen van 2025
- De belangrijkste AML/CFT-risico's die de FATF identificeert bij burgerschap en verblijfsvergunningen via investeringen.
- Gelaagde screening: Due diligence op meerdere niveaus door agenten, autoriteiten en financiële tussenpersonen
- Uitgebreide protocollen voor identiteits- en vermogensverificatie (identiteitswitwassen, negatieve media-aandacht, controles in meerdere rechtsgebieden)
- Continue monitoring en herbeoordeling: sancties
Waarom de bevindingen van de FATF over CBI/RBI in 2023 van belang zijn voor de richtlijnen van 2025
Het FATF-rapport van november 2023 over misbruik van programma's voor burgerschap en verblijf door investering waarschuwde dat deze regelingen vatbaar zijn voor criminele uitbuiting, waaronder het witwassen van "miljarden dollars", en riep op tot strengere, risicogebaseerde controles gedurende de gehele levenscyclus van aanvragen en het behoud van de status. Sindsdien is er een trend gaande naar strengere en consistentere screening van investeerders in alle markten: Europese beleidsmakers hebben druk uitgeoefend op programma's en toezichtskaders, en signalen vanuit mondiale beleidsfora wijzen op een voortdurende afstemming van de AML-verwachtingen van investeerders.
Twee gegevens illustreren de dynamiek. Ten eerste heeft de EU in juni 2025 tien nieuwe landen, waaronder Monaco, toegevoegd aan haar bijgewerkte lijst van risicovolle derde landen voor AML-bestrijding. Dit verhoogt de verwachtingen van banken en autoriteiten ten aanzien van strengere due diligence bij grensoverschrijdende klanten. Ten tweede heeft het hoogste gerechtshof van de EU een einde gemaakt aan de Maltese "gouden paspoort"-regeling voor individuele beleggers, waarmee het beleidsrisico en het belang van aantoonbaar robuuste controles op de beleggersstatus onder de aandacht zijn gebracht.
Voor juristen van CBI/RBI betekent het anticiperen op FATF 2025 het operationaliseren van een geharmoniseerd due diligence-draaiboek – een draaiboek dat risicoscores standaardiseert, de herkomst van vermogen onafhankelijk verifieert, elke geldstroom traceert en continue monitoring inbouwt. Dit vermindert wrijving bij het voorbereiden van dossiers voor meerdere programma's en sluit aan bij de wettelijke eisen voor consistente AML-normen.
De belangrijkste AML/CFT-risico's die de FATF identificeert bij burgerschap en verblijfsvergunningen via investeringen.
De FATF benadrukt dat CBI/RBI-kanalen misbruikt kunnen worden om de uiteindelijke begunstigden te verbergen, gecompromitteerde identiteiten te zuiveren en verdachte gelden in het financiële systeem te introduceren als de screening gebrekkig is. Op hoofdlijnen omvatten de risicoconcentraties:
- Identiteits- en documentrisico's: Het gebruik van valse, gewijzigde of onvolledige identiteitsgegevens en niet-openbaar gemaakte nationaliteiten maakt "identiteitsfraude" mogelijk. Grondige controles in meerdere rechtsgebieden zijn nodig.
- Bron van fondsen en ondoorzichtigheid van vermogen: Geld kan afkomstig zijn uit risicovolle sectoren, rechtsgebieden of complexe structuren die de herkomst verbergen; onafhankelijke verificatie en volledige tracering van de geldstromen zijn essentieel.
- Tussenliggend risico: Te veel vertrouwen op de controles van één enkele partij kan ertoe leiden dat waarschuwingssignalen over het hoofd worden gezien; de FATF dringt aan op meerlaagse (onafhankelijke) controles door agenten, bevoegde autoriteiten en financiële instellingen.
- Misbruik na uitgifte: Na goedkeuring kunnen er nieuwe negatieve berichten of sancties aan het licht komen; zonder voortdurende monitoring en herhaalde screening kan deze status worden misbruikt.
Programma's worden ook geconfronteerd met hogere verwachtingen naarmate de wereldwijde lijst van risicovolle jurisdicties verandert, wat leidt tot strengere controles door banken en autoriteiten die met beleggers in contact staan.
Gelaagde screening: Due diligence op meerdere niveaus door agenten, autoriteiten en financiële tussenpersonen
De FATF adviseert onafhankelijke controle in elke fase van het investeringstraject. In plaats van één enkele beoordelaar zouden meerdere partijen de informatie moeten controleren en inconsistenties moeten signaleren aan de hand van risicogebaseerde drempelwaarden.
Wie controleert wat: een praktische taakverdeling
| Acteur | Primaire controles | Escalaties/Uitkomsten |
|---|---|---|
| Geaccrediteerd agent/advocatenkantoor | Initiële KYC, identiteitsverificatie, voorlopig SoW/SoF-dossier, negatieve mediascreening | Gestandaardiseerde risicoscore; lijst met documentatiehiaten; voorlopige geldstroomkaart |
| Programma-autoriteit | Achtergrondcontroles door de overheid (nationaal, internationaal), identiteitsverificatie in meerdere rechtsgebieden | Onafhankelijke verificaties; verzoek om aanvullende informatie of uitgebreidere controles. |
| Financiële tussenpersoon (bank/EMI) | KYC-onboarding, sanctie-/PEP-screening, volledige tracering van geldstromen, transactiemonitoring | Beslissing over accountaanmelding, SAR/STR indien nodig, continue monitoring van waarschuwingssignalen |
Deze aanpak met onafhankelijke controlemechanismen vermindert het risico op fouten en samenspanning en sluit aan bij de nadruk die de FATF legt op gelaagde controles tussen agenten, autoriteiten en financiële instellingen.
Maak een "bestand dat meegaat" tussen programma's.
- Gebruik een gangbare risicoclassificatie (bijv. integriteit van de identiteit, blootstelling aan verblijfs-/mobiliteitsrisico's, duidelijkheid over werk- en beroepsaspecten, jurisdictierisico, reputatierisico).
- Ken gestandaardiseerde risicoscores toe met een gedocumenteerde onderbouwing en verwijzingen naar bewijsmateriaal.
- Voeg onafhankelijke SoW-verklaringen en een schema van de geldstromen toe, waarin elke overdracht en tussenpersoon in kaart wordt gebracht.
- Versie- en indexeer al het materiaal, zodat programma-instanties en banken uw DD met minimale aanpassingen opnieuw kunnen gebruiken.
Voor cliënten die in meerdere rechtsgebieden staatsburgerschap of een verblijfsvergunning aanvragen, stroomlijnt een uniform dossier ook parallelle of opeenvolgende aanvragen en voldoet het aan de steeds strengere AML-eisen in Europa en daarbuiten.
Uitgebreide protocollen voor identiteits- en vermogensverificatie (identiteitswitwassen, negatieve media-aandacht, controles in meerdere rechtsgebieden)
Het risico op identiteitsfraude vereist nauwgezette verificatie in meerdere landen. Compliance-draaiboeken moeten alle opgegeven nationaliteiten en geboorteplaatsen bevestigen, identiteitsdocumenten vergelijken met gezaghebbende databases en negatieve media-aandacht in relevante talen opsporen om mogelijke reputatieproblemen te signaleren.
Identiteitsintegriteit
- Controleer persoonsgegevens in de burgerlijke registers waar beschikbaar en bevestig deze met aanvullende documenten.
- Controleer op niet-openbaar gemaakte nationaliteiten of eerdere naamswijzigingen; vergelijk reisgeschiedenissen en visa.
- Verspreid negatieve media in alle talen die verband houden met de woon-, werk- of studiegeschiedenis; documenteer zoektermen en datumbereiken.
Bron van vermogen (SoW) en bron van financiering (SoF)
- Controleer de Statement of Work (SoW) onafhankelijk aan de hand van gecontroleerde jaarrekeningen, belastinggegevens of verklaringen van derden; vermijd het uitsluitend vertrouwen op door de klant verstrekte beschrijvingen.
- Breng de geldstromen van begin tot eind in kaart: van de oorspronkelijke rekening, via tussenliggende banken, valutaconversies, betaalinstellingen tot de bestemmingsrekeningen of programma-rekeningen; registreer de uiteindelijke begunstigden (UBO's) van alle entiteiten in de keten.
- Bij complexe investeringen (bijvoorbeeld vastgoedbeleggingsfondsen of participaties in beleggingsfondsen) dient u de AML-controles en de kapitaalstructuur, de inschrijvingsovereenkomsten en de uitkeringsschema's van het beleggingsvehikel te documenteren om de traceerbaarheid van de bijdrage van de aanvrager te waarborgen. Koppel elke tranche aan bankafschriften en contracten.
Checklist voor herbruikbare documentatie
- Gecertificeerde identiteitsbewijzen en documenten betreffende de burgerlijke stand; bewijs van alle nationaliteiten en naamswijzigingen.
- Logboeken met zoekresultaten naar negatieve media en rechtszaken, inclusief bronnen en schermafbeeldingen.
- Uittreksels uit het handelsregister, overzichten van uiteindelijke begunstigden en aandeelhoudersbesluiten voor holdingstructuren.
- Gecontroleerde financiële overzichten/belastingafschriften ter onderbouwing van de werkomschrijving; bankbrieven en -afschriften als bewijs van de financiële draagkracht.
- Geldstroomdiagram met transactiereferenties en SWIFT/MT-berichten indien beschikbaar.
Een robuust SoW/SoF-pakket (Statement of Work/Statement of Funds) helpt bij het soepel laten verlopen van de interactie met banken en autoriteiten – met name belangrijk nu EU- en internationale toezichthouders aandringen op strengere controles op de geldstromen van zogenaamde "gouden visa".
Gerelateerd: Bent u van plan te investeren als onderdeel van een immigratiestrategie? Bekijk onze richtlijnen voor investeren in Armenië, bedrijfsregistratie en belastingen.
Continue monitoring en herbeoordeling: sancties
Due diligence mag niet eindigen bij goedkeuring. De FATF-richtlijnen vereisen voortdurende controle, met name een hercontrole van investeerders op sancties en kennisgevingen van Interpol, minstens jaarlijks, om nieuwe risico's die na de uitgifte ontstaan, te detecteren. Juristen dienen het volgende te doen:
- Plan jaarlijkse controles op sancties/PEP's/watchlist en negatieve mediaberichten; leg de bevindingen en de genomen herstelmaatregelen vast.
- Activeer tussentijdse evaluaties bij belangrijke updates van lijsten of beleidswijzigingen (bijvoorbeeld wijzigingen in de EU-lijst met risicovolle AML-verdachten).
- Stem de overeenkomst af op de lopende monitoringverplichtingen en de toestemming van de klant voor periodieke hercontrole.
- Overleg met banken/betaalinstellingen om meldingen af te stemmen en te zorgen voor continue monitoring van transacties.
Indien er significante nieuwe risico's worden geconstateerd, dienen de bevoegde autoriteiten hiervan op de hoogte te worden gesteld, zoals vereist. De herstelmaatregelen kunnen onder meer bestaan uit verscherpte verificatie, tijdelijke schorsing of intrekking, in overeenstemming met de programmaregels.
Kortom: FATF 2025 zal waarschijnlijk hogere en meer geharmoniseerde AML-normen voor investeringsmigratie vastleggen. Bedrijven die een uniform, gelaagd due diligence-model hanteren – gestandaardiseerde risicoscores, onafhankelijke controles van de werkomschrijving, traceerbare geldstromen en geplande hercontroles – zullen minder herwerk verrichten binnen CBI/RBI-programma's en hun goedkeuringsprocedures toekomstbestendig maken naarmate de richtlijnen concreter worden.
