- O faturamento anual de 120 milhões de AMD continua sendo o limite fundamental em 2025: ultrapasse esse valor e sua empresa passará a ser regida pelo regime geral, com 20% de IVA e 18% de imposto sobre o lucro.
- Muitas atividades de construção, corretagem imobiliária e engenharia são reclassificadas para o regime de IVA/imposto sobre lucros, independentemente do volume de negócios.
- A emissão de faturas com IVA e a recuperação tardia de créditos de insumos podem pressionar o fluxo de caixa em faturamentos parciais, alterando os preços dos negócios e os prazos de pagamento.
- Investidores estrangeiros devem modelar o volume de negócios da entidade, os fluxos de transações e a emissão de faturas para gerenciar a exposição ao IVA e a conformidade, incluindo a faturação eletrónica.
- O planejamento prévio em torno de contratos, marcos e aquisições pode mitigar os gatilhos do IVA e estar em consonância com a reforma do imposto sobre o volume de negócios na Armênia.
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- Resumo da reforma: o que mudou?
- Por que isso é importante (impacto específico na Armênia)
- Limite de faturamento: mecanismos de ativação e consequências fiscais imediatas
- Quais atividades imobiliárias e de construção deixam de ser tributadas no âmbito do imposto sobre o volume de negócios?
- Mecanismos do IVA e do imposto sobre o lucro no regime geral
- Cronograma de faturamento e crédito de entrada
- Novos requisitos de conformidade: faturamento eletrônico
Resumo da reforma: o que mudou?
A partir de janeiro de 2025, a Armênia mantém o Limite de faturamento anual da AMD: 120,000,000 Para as PMEs, o regime geral é mais restritivo, mas impõe condições mais rigorosas para quem o ultrapassa: ultrapassar esse limite leva a empresa ao regime padrão, em que as faturas são tributadas a 20% de IVA e os lucros a 18%, em vez de um imposto simplificado sobre o volume de negócios. Notícias também apontam para taxas de imposto sobre o volume de negócios mais elevadas para as PMEs, mantendo o mesmo limite, o que aumenta a sensibilidade dos pequenos operadores próximos do limite. No regime geral, as transações imobiliárias e de construção enfrentam IVA de 20% sobre fornecimentos tributáveis e 18% de imposto sobre lucros.
Em separado, as alterações de 2025 transferem muitas atividades de construção, corretagem imobiliária e engenharia para o regime de IVA/imposto sobre o lucro, independentemente do volume de negócios, eliminando o tratamento simplificado do imposto sobre o volume de negócios para esses setores.
Por que isso é importante (impacto específico na Armênia)
Na Armênia, os negócios de construção e imobiliários frequentemente envolvem faturamento por etapas e grandes pagamentos por marcos alcançados — transações que podem levar uma empresa a ultrapassar rapidamente a marca de 120 milhões de AMD. Essa única ultrapassagem transforma um imposto sobre faturamento simplificado e previsível em um ambiente de IVA de 20% sobre a fatura, mais 18% de imposto sobre o lucro, alterando os fluxos de caixa e as margens de lucro dos projetos em andamento.
O objetivo declarado do governo é ampliar a base tributária e reduzir o tratamento preferencial; as projeções de relatórios públicos indicam receitas orçamentárias anuais adicionais provenientes dessas reformas, o que demonstra o alcance da política em diversos setores. Para investidores estrangeiros, isso significa que a exposição ao IVA no setor imobiliário armênio deve ser modelada no nível da SPE (Sociedade de Propósito Específico) e incorporada à precificação, à estrutura contratual e aos cronogramas de pagamento.
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Obtenha suporte jurídico profissionalLimite de faturamento: mecanismos de ativação e consequências fiscais imediatas
O processo de Limite de faturamento anual de 120 milhões de AMD é o ponto de inflexão. Assim que sua entidade o ultrapassar, você migra do imposto sobre o volume de negócios para o regime geral, onde as vendas tributáveis estão sujeitas a 20% VATe os lucros são tributados em 18%As consequências práticas para projetos imobiliários e de construção em andamento incluem:
- Faturação com IVA: As faturas tributáveis para clientes ou compradores devem incluir 20% de IVA assim que você estiver sob o regime geral.
- Imposto sobre o lucro: Os lucros são tributados em 18%, substituindo os cálculos simplificados do imposto sobre o volume de negócios.
- Contabilidade e sistemas: Você deve operar com contabilidade por competência e cumprir as normas do IVA, incluindo faturas eletrônicas e relatórios de IVA específicos.
Importante: A reclassificação setorial (próxima seção) pode colocá-lo no regime geral mesmo antes de atingir o AMD 120M.
Quais atividades imobiliárias e de construção deixam de ser tributadas pelo imposto sobre o volume de negócios (reclassificação setorial)?
De acordo com as alterações de 2025, diversas atividades relacionadas ao setor imobiliário foram reclassificadas para o regime de IVA/imposto sobre lucros. independentemente do volume de negóciosO conjunto afetado inclui muitos serviços de construção, corretagem/agência imobiliária e atividades de engenharia, que deixaram de se beneficiar do tratamento simplificado do imposto sobre o volume de negócios, mesmo sob o limite de 120 milhões de AMD.
Para os investidores, isto significa que as SPEs que realizam estas atividades devem planear o IVA desde o primeiro dia, incluindo sistemas, preços e termos contratuais.
Mecanismos do IVA e do imposto sobre o lucro no regime geral: taxas
Mecanismos essenciais quando se está sob regime geral:
- CUBA: A taxa padrão de IVA de 20% aplica-se aos fornecimentos tributáveis; o IVA é cobrado nas faturas e pode ser creditado nos insumos, mediante documentação e prazos adequados.
- Imposto sobre lucros: Os lucros das empresas são tributados em 18%.
- Contabilidade: É necessário realizar a escrituração contábil completa do IVA e a contabilidade por competência, o que afeta o reconhecimento da receita e do imposto sobre insumos.
Negócios imobiliários: comparação de regimes em resumo
| item | Regime de imposto sobre o volume de negócios (≤ AMD 120 milhões e não reclassificado) | Regime geral (IVA + imposto sobre lucros) |
|---|---|---|
| Imposto sobre vendas em faturas | Sem IVA nas faturas ao abrigo do regime simplificado. | IVA de 20% sobre faturas tributáveis. |
| lucros | Aplica-se a metodologia simplificada do imposto sobre o volume de negócios (as taxas variam conforme a atividade). | Imposto de 18% sobre os lucros das empresas |
| Relevância do limiar | Disponível para empresas com faturamento de até 120 milhões de AMD (a menos que o setor seja reclassificado). | Aplica-se quando o limite é ultrapassado ou se o setor for reclassificado. |
| Compliance | Contabilidade simplificada | Faturação eletrónica e contabilidade completa do IVA são obrigatórias. |
Cronograma de faturamento e crédito de entrada
No regime do IVA, o imposto é cobrado nas faturas e os créditos de IVA são reivindicados quando faturas de IVA válidas são recebidas e registradas. Para projetos de construção e imobiliários comerciais, isso cria descontinuidades entre a cobrança do IVA dos clientes e a recuperação do IVA pago em materiais, subcontratados ou honorários profissionais. O resultado é uma redução do capital de giro, especialmente em contratos de faturamento por etapas, que concentram grandes desembolsos de IVA antes que os créditos de IVA estejam totalmente disponíveis.
Lista de verificação estruturada para gerenciar o cronograma do IVA
- Alinhar os ciclos de compras e faturamento para que o IVA de entrada seja contabilizado nos mesmos períodos de IVA que o IVA de saída, sempre que possível.
- Utilize marcos que reflitam o acúmulo de custos para reduzir a exposição líquida ao IVA em cada fatura.
- Negociar condições de pagamento (por exemplo, prazos de remessa mais curtos) para reduzir o saldo devedor do IVA.
- Modele o faturamento da SPE (Sociedade de Propósito Específico) para antecipar se/quando o limite de AMD 120M será ultrapassado e inclua o IVA nos preços e contratos.
- Para atividades reclassificadas, considere o IVA desde o primeiro dia e projete os sistemas de acordo.
Novos requisitos de conformidade: faturamento eletrônico
Ao ultrapassar o limite — ou se operar em atividades reclassificadas — espere cumprir integralmente os requisitos de conformidade com o IVA, incluindo:
- Cadastro para fins de IVA e envio contínuo de declarações de IVA.
- Faturação eletrônica obrigatória e práticas de contabilidade por competência alinhadas às normas do IVA da Armênia.
- Alterações nos sistemas e processos para capturar o IVA de entrada, rastrear os pontos de tributação e conciliar as posições mensais de IVA.
Para entidades novas na Armênia, inclua o IVA em seu planejamento operacional desde o início. Nossa equipe pode coordenar o registro da empresa, o suporte em transações imobiliárias e a estruturação de investimentos para que sua SPE (Sociedade de Propósito Específico) esteja pronta para o IVA antes da emissão da primeira fatura.
Conclusão sobre investimento imobiliário na Armênia: A reforma tributária de 2025 estabelece o limite de 120 milhões de AMD — e a reclassificação setorial — como os principais fatores determinantes para o IVA imobiliário e o imposto sobre lucros de 18% na Armênia. Modele o faturamento, os contratos e os cronogramas de pagamento da sua SPE (Sociedade de Propósito Específico) com antecedência para manter as taxas efetivas, o fluxo de caixa e a conformidade sob controle.
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