Մի հայացքով
- Տնտեսական համագործակցության և զարգացման կազմակերպությունը ներդրումային միգրացիան համարում է բարձր ռիսկային՝ փողերի լվացման/հարկային նպատակներով։ CRS-ի շրջանակներում ակնկալվում է «բազմաշերտ» պատշաճ ուսումնասիրություն և բանկերի ավելի խիստ ստուգում։
- ԵՄ իրավական և վերահսկողական փոփոխություններ. Եվրոպական դատարանի որոշումը Մալթայի «ոսկե անձնագրի» դեմ (2025 թվականի ապրիլ) և 2025 թվականի հուլիսից գործող ԵՄ փողերի լվացման դեմ պայքարի մարմնի (AMLA) դեմ։
- CRS-ի համապատասխանությունը ձևականությունից անցնում է կիրառման։ Բանկերն այժմ Կենտրոնական բանկի/ՌԲԻ հաճախորդներին համարում են հարկային թափանցիկության ստուգումների համար ավելի բարձր ռիսկի ենթարկված անձինք։
- ԵՄ ոսկե վիզայի բազմաթիվ ծրագրեր բարեփոխվել կամ փակվել են. Մալթան, Իսպանիան, Պորտուգալիան, Իռլանդիան և Հունաստանը 2023 թվականից ի վեր խստացրել կամ դադարեցրել են ներդրումային միգրացիայի ուղիները։
- Խորհրդատուները պետք է արդիականացվեն հարստության աղբյուր, հարկային ռեզիդենտության քարտեզագրում և շարունակական մոնիթորինգ՝ հաճախորդներին և նրանց սեփական լիցենզիաները պաշտպանելու համար։
Ներդրումային միգրացիան գտնվում է փողերի լվացման և հարկային թափանցիկության նոր դարաշրջանում: Տնտեսական համագործակցության և զարգացման կազմակերպությունը (OECD) և ԵՄ-ն համաձայնության են եկել ավելի խիստ չափանիշների շուրջ, որոնք անմիջականորեն ազդում են քաղաքացիության և բնակության վայրի՝ ըստ ներդրումային պլանավորման վրա: Իրավաբանական և խորհրդատվական թիմերի համար սա նշանակում է վերանայել պատշաճ ուսումնասիրությունը, CRS համապատասխանությունը և հաճախորդների բանկային ռազմավարությունները՝ միջսահմանային ստուգումներին դիմակայելու համար:
Բովանդակություն
- Կարգավորող գործոններ. Ինչու՞ ներդրումային միգրացիան այժմ գլոբալ հակամեղլային և հարկային առաջնահերթություն է
- Տնտեսական համագործակցության և զարգացման կազմակերպության ուղեցույց. «Բազմաշերտ» ուսումնասիրություն և ծրագրի խոցելիություններ
- CRS համապատասխանությունը և հարկային թափանցիկության հետևանքները ներդրող-միգրանտների համար
- ԵՄ իրավական շրջադարձային պահ. Մալթայի Եվրոպական դատարանի որոշումը և «ոսկե անձնագրերի» վերջը
- «Ոսկե վիզայի» բարեփոխումները ամբողջ Եվրոպայում (2023-2026)
- ԵՄ հակամեղադրական բարեփոխումներ և հակամեղադրական իրավական ակտեր. վերահսկողական լիազորություններ, ժամանակացույց և ինչ է դա նշանակում հիմա
- Ինչ են նշանակում բարեփոխումները միգրացիայի խորհրդատուների համար. համապատասխանություն
- Հայաստանը որպես համապատասխան բնակության այլընտրանք
- Հաճախակի տրվող հարցեր
Կարգավորող գործոններ. ինչու են ներդրումների միգրացիան այժմ գլոբալ առաջնահերթություն՝ կապված փողերի լվացման և հարկային հետ
Քաղաքացիության և բնակության իրավունքի չարաշահման վերաբերյալ ՏՀԶԿ-ի նվիրված ուսումնասիրությունը ներդրումային ծրագրերի կողմից եզրակացնում է, որ Կենտրոնական բանկի/ՀՀԿ-ի ուղիները խոցելի են փողերի լվացման, պատժամիջոցներից խուսափելու և հարկերից խուսափելու ռիսկերի նկատմամբ, և կոչ է անում «բազմաշերտ» ուսումնասիրության՝ ինչպես ծրագրային, այնպես էլ ֆինանսական միջնորդների մակարդակներում: Զուգահեռաբար, Եվրոպական հանձնաժողովի 2019 թվականի գնահատականը ԵՄ-ում ներդրողների քաղաքացիության և բնակության ծրագրերի վերաբերյալ զգուշացրել է անվտանգության, փողերի լվացման և հարկային ամբողջականության հետ կապված մտահոգությունների մասին՝ կոչ անելով ավելի ուժեղ ստուգումներ և ավելի լավ համագործակցություն ֆինանսական հաստատությունների և հարկային մարմինների հետ:
Այս ուղղություններն այժմ վերածվել են կոնկրետ գործողությունների: 2023 թվականից ի վեր ԵՄ մի շարք անդամ պետություններ դադարեցրել կամ զգալիորեն բարեփոխել են իրենց «ոսկե վիզայի» և ներդրողի քաղաքացիության ծրագրերը: 2025 թվականի ապրիլին Եվրոպական դատարանի որոշումը Մալթայի ներդրումային քաղաքացիության ծրագրի դեմ, ԵՄ փողերի լվացման դեմ պայքարի մարմնի (AMLA) 2025 թվականի հուլիսին գործարկումը և ԵՄ համապարփակ դրամական միջոցների լվացման դեմ պայքարի փաթեթի շարունակական ներդրումը ներդրումային միգրացիան նեղ կարգավորող մտահոգությունից վերածել են դրամական միջոցների լվացման և հարկային թափանցիկության առաջնային առաջնահերթության բազմաթիվ իրավասություններում:
Տնտեսական համագործակցության և զարգացման կազմակերպության ուղեցույց. «բազմաշերտ» ուսումնասիրություն և ծրագրի խոցելիություններ
Տնտեսական համագործակցության և զարգացման կազմակերպությունը (OECD) խորհուրդ է տալիս բազմաշերտ մոդել՝ պատշաճ ուսումնասիրության համար, որը կհամաձայնեցնի ծրագրի օպերատորների, լիցենզավորված գործակալների և ֆինանսական հաստատությունների կողմից իրականացվող ստուգումները: Նրա ուղեցույցը՝ բնակության/քաղաքացիության՝ ներդրումների միջոցով, բացատրում է, թե ինչպես կարող են նման սխեմաները օգտագործվել արտասահմանյան ակտիվները թաքցնելու և հարկային հաշվետվությունները խոչընդոտելու համար, և հրահանգում է ֆինանսական հաստատություններին հաշվի առնել այդ ռիսկերը իրենց ներգրավման և CRS ընթացակարգերում:
Տնտեսական համագործակցության և զարգացման կազմակերպությունը (OECD) ամբողջ աշխարհում դասակարգել է նմանատիպ ավելի քան 100 սխեմաներ և նույնականացրել է բարձր ռիսկային ծրագրեր իրականացնող 14 իրավասություն: Կրկնվող խոցելիությունների թվում են հարստության աղբյուրների անբավարար հիմնավորումը, հիմնական ստուգումների վրա կախվածությունը և թողարկումից հետո անհամապատասխան մոնիթորինգը: Խորհրդատուների համար սա նշանակում է ներքին KYC/EDD ստանդարտները համապատասխանեցնելու անհրաժեշտություն՝ թե՛ ծրագրային մարմինների, թե՛ բանկերի կողմից ակնկալվող ամենաբարձր նշաձողին:
Տնտեսական համագործակցության և զարգացման կազմակերպությունը (OECD) և FATF-ը 2023 թվականի նոյեմբերին հրապարակեցին համատեղ զեկույց, որում ուսումնասիրվում է, թե ինչպես կարող են Կենտրոնական բանկերի/ՀՀԿ սխեմաները չարաշահվել փողերի լվացման և ահաբեկչության ֆինանսավորման համար: FATF-ը պաշտոնապես ճանաչում է Կենտրոնական բանկերի/ՀՀԿ սխեմաները որպես բարձր ռիսկի վեկտորներ և շարունակում է համապատասխանաբար թարմացնել իր մոխրագույն ցուցակի գնահատականները. 2025 թվականի հոկտեմբերին Բուրկինա Ֆասոն, Մոզամբիկը, Նիգերիան և Հարավային Աֆրիկան հանվել են մոխրագույն ցուցակից՝ արտացոլելով տարբեր իրավասություններում համապատասխանության չափանիշների զարգացումը:
CRS-ի համապատասխանությունը և հարկային թափանցիկության հետևանքները ներդրող-միգրանտների համար
CRS-ի ըմբռնումը
Համընդհանուր հաշվետվության ստանդարտը (ՀՀՍ) այսօրվա միջսահմանային հարկային թափանցիկության հիմքն է: Տնտեսական համագործակցության և զարգացման կազմակերպության (OECD)՝ ներդրումային սխեմաների բնակության/քաղաքացիության վերաբերյալ ուղեցույցը հրահանգում է ֆինանսական հաստատություններին Կենտրոնական բանկի/ՀՀՍ-ն դիտարկել որպես կեղծ ինքնահաստատման ռիսկի գործոն և ապահովել, որ հարկային բնակության մասին հայտարարագրերը արտացոլեն հաճախորդի իրական հանգամանքները: Գործնականում դա նշանակում է հաճախորդի կապերի (անցկացված օրեր, մշտական բնակության վայր, տնտեսական շահեր) ավելի շատ ուսումնասիրություն, քան անձնագիր կամ բնակության քարտ ընդունել անվանական արժեքով:
Ներդրող-միգրանտների համար CRS-ը վարչական ձևից վերածվել է վճռորոշ պահապանի. բանկերի կողմից CRS ուղեցույցի մեկնաբանությունները կորոշեն հաշիվներին մուտքը, լրացուցիչ փաստաթղթերի անհրաժեշտությունը և հարկային մարմինների հետ տեղեկատվության փոխանակման հավանականությունը։
Բանկերը և հարկային թափանցիկության հետևանքները ներդրող-միգրանտների համար
Տնտեսական համագործակցության և զարգացման կազմակերպության (OECD) վերլուծությունը կապում է Կենտրոնական բանկի/ՀՀԲ-ի չարաշահումը արտասահմանյան ակտիվների թաքցման հետ և ընդգծում է, որ բանկերը չպետք է հիմնվեն միայն ներդրողի քաղաքացիության փաստաթղթերի վրա՝ հարկային ռեզիդենտությունը կամ ցածր ռիսկայնությունը հաստատելու համար: Ակնկալվում է.
- Բարելավված KYC/EDD, ներառյալ հարստության և միջոցների աղբյուրների մանրամասն պատմությունները, որոնք կապված են աուդիտի ենթարկված կամ անկախ կերպով ստուգելի փաստաթղթերի հետ։
- Ֆիզիկական ներկայության ավելի մանրակրկիտ ստուգումներ, մշտական բնակության վայր և կենսական շահերի կենտրոն CRS ինքնահաստատումների համար, այլ ոչ թե նոր բնակության թույլտվությունն անվանական արժեքով ընդունելու համար։
- CRS-ի ներքո հաղորդելու ավելի մեծ հավանականություն երբ բնակության պահանջները անհամատեղելի են կենսակերպի կամ փաստաթղթերի հետ։
Գործնականում, ներդրող-միգրանտները պետք է միասին համադրեն բնակության պլանավորումը, բանկային գրանցումը և հարկային հաշվետվությունները՝ իդեալական դեպքում՝ դիմումից առաջ՝ խուսափելու համար անհամապատասխանություններից, որոնք կարող են մերժումներ կամ կարգավորիչ հարցերի պատճառ դառնալ։
ԵՄ իրավական շրջադարձային պահ. Մալթայի Եվրոպական դատարանի որոշումը և «ոսկե անձնագրերի» վերջը
2025 թվականի ապրիլին Եվրոպական դատարանը C-181/23 (Հանձնաժողով ընդդեմ Մալթայի) գործով որոշեց, որ Մալթայի քաղաքացիության ներդրման միջոցով տրամադրման սխեման անհամատեղելի է ԵՄ օրենսդրության հետ։ Դատարանը պարզեց, որ ծրագիրը խախտում է Միության քաղաքացիության վերաբերյալ ԵՄ մասին 20-րդ հոդվածը և ԵՄ մասին 4(3) հոդվածը՝ անկեղծ համագործակցության սկզբունքի վերաբերյալ, որոշելով, որ ԵՄ քաղաքացիության վաճառքը անդամ պետության հետ իրական կապի բացակայության դեպքում խաթարում է Միության քաղաքացիության ամբողջականությունը որպես ամբողջություն։
Հետևանքները արագ եղան։ Մալթան կասեցրեց Մալթայի բացառիկ ներդրողների քաղաքացիության (MEIN) ծրագիրը 2025 թվականի ապրիլին և պաշտոնապես դադարեցրեց այն 2025 թվականի հուլիսին։ Մալթայում դեռևս չի գործում ներդրումային քաղաքացիության տրամադրման որևէ գործող ծրագիր։ Այս որոշումը ստեղծեց հստակ նախադեպ. ԵՄ քաղաքացիությունը չի կարող շնորհվել հիմնականում միայն ֆինանսական ներդրման հիման վրա։
Խորհրդատուների համար հետևանքները ներառում են ավելի բարձր իրավական ռիսկ՝ ուղղակի ներդրումների հետ կապված ԵՄ քաղաքացիության ուղիներ խորհուրդ տալիս, մարքեթինգային պահանջների ավելի մեծ ուսումնասիրություն և ապացուցելի էականությամբ բնակության վրա հիմնված ամուր ուղիները շեշտադրելու անհրաժեշտությունը։
«Ոսկե վիզայի» բարեփոխումները ամբողջ Եվրոպայում (2023-2026)
Մալթայի որոշումը ամենադրամատիկ քայլն էր, բայց այն եվրոպական ներդրումային միգրացիոն ծրագրերի բարեփոխումների և փակումների ավելի լայն ալիքի մի մասն էր։ Հետևյալ աղյուսակը ամփոփում է հիմնական փոփոխությունները.
| Երկիր | Փոփոխություն | Արդյունավետ ամսաթիվը | Ընթացիկ կարգավիճակ (2026) |
|---|---|---|---|
| Իռլանդիա | Ներգաղթյալ ներդրողների ծրագիրը (IIP) փակ է նոր դիմորդների համար | Փետրվար 2023թ․ | Փակ է; փոխարինում չկա |
| Պորտուգալիա | Անշարժ գույքի ներդրումները հանվել են «Ոսկե վիզայից» (օրենք 56/2023) | 7 Հոկտեմբեր 2023 | Գործող է, բայց բարեփոխված. անշարժ գույքի ուղղակի տարբերակ չկա |
| Հունաստան | Հիմնական ոլորտներում նվազագույն ներդրումը կրկնապատկվել է՝ հասնելով 500,000 եվրոյի | Օգոստոս 2023թ․ | Գործող ավելի բարձր շեմերով |
| Իսպանիա | Անշարժ գույքի վրա հիմնված ոսկե վիզան ավարտվեց | 3 Ապրիլ 2025 | Գույքի ճանապարհը փակ է |
| malta | MEIN քաղաքացիության տրամադրումը ներդրումային եղանակով կասեցվել է, ապա դադարեցվել՝ Եվրոպական դատարանի որոշումից հետո | 2025 թվականի ապրիլ-հուլիս | Դադարեցված է. Կենտրոնական բանկի սխեման չի պահպանվել |
ԵՄ-ից դուրս Մեծ Բրիտանիան դադարեցրեց իր 1-ին մակարդակի (ներդրողի) վիզան 2022 թվականի փետրվարին: Այս բարեփոխումները միասին ցույց են տալիս, որ Եվրոպայում ներդրումային միգրացիայի ծրագրերը վերաձևավորվում են էության, իրական տնտեսական կապերի և փողերի լվացման դեմ պայքարի ուժեղացված վերահսկողության շուրջ, այլ ոչ թե պասիվ ֆինանսական ներդրումների:
ԵՄ հակամեղադրական միջոցների դեմ պայքարի բարեփոխումները և հակամեղադրական միջոցների դեմ պայքարը. վերահսկողական լիազորություններ, ժամանակացույց և ինչ է դա նշանակում հիմա։
AMLA. գործառնական կարգավիճակը 2026 թվականի դրությամբ
ԵՄ փողերի լվացման դեմ պայքարի մարմինը (AMLA) օրինականորեն ստեղծվել է 2024 թվականի հունիսի 26-ին, երբ ուժի մեջ է մտել AMLA (EU) 2024/1620 կանոնակարգը, և սկսել է գործել 2025 թվականի հուլիսի 1-ին: AMLA-ի գլխավոր գրասենյակը գտնվում է Գերմանիայի Մայնի Ֆրանկֆուրտ քաղաքում:
2026 թվականի սկզբի դրությամբ AMLA-ն ունի մոտավորապես 120 աշխատակից և գտնվում է իր կազմակերպչական զարգացման փուլում՝ մինչև 2027 թվականի վերջը աշխատակիցների թիվը հասցնելով մոտ 432-ի: AMLA-ն դեռևս չի ընտրել ուղղակի վերահսկողության համար նախատեսված 40 կազմակերպություններին. այդ ընտրությունը նախատեսված է 2027 թվականին, իսկ ուղղակի վերահսկողությունը կսկսվի 2028 թվականին: Մինչ օրս որևէ իրավապահ գործողություն, պատժամիջոցներ կամ պաշտոնական եզրակացություններ չեն կայացվել:
Թեև AMLA-ն ներկայումս անմիջականորեն չի վերահսկում ներդրումային միգրացիայի խորհրդատուներին կամ իրավաբանական ընկերություններին (նրա անմիջական վերահսկողական լիազորությունները վերապահված են ամենաբարձր ռիսկի միջսահմանային ֆինանսական հաստատություններին), դրա ազդեցությունն արդեն զգացվում է: ԵՄ անդամ պետությունների ազգային վերահսկիչները աստիճանաբար համապատասխանեցնում են իրենց կանոնակարգերը AMLA ուղեցույցներին, և նշանակված ոչ ֆինանսական բիզնեսներն ու մասնագիտությունները (DNFBP-ներ), այդ թվում՝ իրավաբանական մասնագետները և կորպորատիվ ծառայություններ մատուցողները, բախվում են ավելի խիստ ներդաշնակեցված կանոնների ԵՄ ավելի լայն AML փաթեթի շրջանակներում:
ԵՄ հակամեղադրական միջոցների փաթեթի ներդրման ժամանակացույց
ԵՄ-ի հակամեղադրական միջոցների դեմ պայքարի համապարփակ փաթեթն ընդունվել է 2024 թվականին և հրապարակվել է Պաշտոնական տեղեկագրում 2024 թվականի հունիսի 19-ին։ Այն ներառում է երեք հիմնական գործիք՝
- AMLA-ի կանոնակարգը. ուժի մեջ է և գործում է, AMLA-ի կարողությունները զարգացնելով մինչև 2026-2027 թվականները։
- Վեցերորդ փողերի լվացման դեմ պայքարի հրահանգ (AMLD6): ուժի մեջ է, բայց գտնվում է անցումային փուլում։ Անդամ պետությունները պետք է այն փոխպատվաստեն մինչև 2027 թվականի հուլիսի 10-ը։
- Փողերի լվացման դեմ պայքարի կանոնակարգ (AMLR): ընդունված է, բայց դեռևս ուղղակիորեն կիրառելի չէ։ Լրիվ կիրառման ամսաթիվը 2027 թվականի հուլիսի 10-ն է։
2024 թվականի փողերի լվացման դեմ պայքարի փաթեթը հստակորեն ներառում է բնակության թույլտվությունների (ոսկե վիզաների) «առևտուրը» կարգավորվող ոլորտում փողերի լվացման/ֆինանսական դեմ պայքարի վերահսկողության և հաշվետվությունների պարտավորությունների շրջանակներում: Ներդրումային միգրացիայի մասնագետների համար սա նշանակում է, որ համապատասխանության ժամացույցն արդեն աշխատում է. ընկերությունները պետք է ներքին վերահսկողությունը, միջսահմանային ֆայլերի փոխանակման ընթացակարգերը և տեղեկատվական հարցումներին արձագանքելու ունակությունը համապատասխանեցնեն նոր ստանդարտներին դեռևս 2027 թվականի հուլիսից շատ առաջ:
Սահմանային կիրարկման հեռանկար
AMLA-ն նախագծված է որպես վերազգային իրավազորման մարմին, որը կարող է համակարգել իր գործողությունները ազգային վերահսկիչների հետ և, անհրաժեշտության դեպքում, միջոցներ ձեռնարկել լուրջ խախտումների դեպքում: Բազմաթիվ իրավասություններում գործող խորհրդատուները պետք է ակնկալեն ԵՄ իշխանությունների, բանկերի և հարկային մարմինների միջև ավելի պաշտոնական համագործակցություն, ինչպես նաև ավելի խիստ սպասումներ հաճախորդների ներգրավման, հարստության աղբյուրի ստուգման և ներդրումային միգրացիայի հետ կապված CRS ինքնահաստատումների վերաբերյալ աուդիտի հետքերի վերաբերյալ:
Ինչ են նշանակում բարեփոխումները միգրացիոն խորհրդատուների համար. համապատասխանություն
Ստեղծվող ստանդարտը հստակ է. ներդրողների միգրացիայի վերաբերյալ խորհրդատվությունը պետք է մշակվի փողերի լվացման և հաճախորդների սպասարկման դեմ պայքարի կիրարկման համար, այլ ոչ թե պարզապես ծրագրի հաստատման համար: Հետևյալ աղյուսակը ամփոփում է փոփոխությունը:
| Պրակտիկայի տարածք | Ժառանգական մոտեցում | Նոր սպասում (OECD/EU) |
|---|---|---|
| Հաճախորդի պատշաճ ուսումնասիրություն | Անձնագրային ստուգումներ; PEP/մեդիայի հիմնական ստուգում | Բազմաշերտ EDD՝ փաստաթղթավորված հարստության աղբյուրներով/միջոցներով և շարունակական մոնիթորինգով |
| CRS ինքնահաստատում | Ձևաթղթային, նոր բնակության/քաղաքացիության հիման վրա | Նյութերի վրա հիմնված. բանկերի թեստավորման օրեր, տնային, տնտեսական կապեր. բարձր ռիսկ, եթե ներգրավված է Կենտրոնական բանկի/Հանրային բանկի ներգրավումը։ |
| Programրագրի ընտրություն | Կենտրոնացեք արագության/գնի վրա | Գնահատեք իրավական կայունությունը (Մալթայի որոշումից հետո) և փողերի լվացման դեմ պայքարի կայունությունը. շեշտը դրեք ռեզիդենտության վրա՝ էականորեն։ |
| Բանկային ռազմավարություն | Հաստատումից հետո հաշիվների բացում | Նախնական համաձայնեցում թիրախային բանկերի հետ, փաստաթղթերի համապատասխանեցում CRS/EDD սպասվող հարցերի հետ։ |
Խորհրդատուի լավագույն փորձը
- Քարտեզագրեք հաճախորդի հարկային ռեզիդենտությունը և բովանդակությունը ցանկացած դիմումից առաջ ապահովեք համապատասխանություն նախատեսված բնակության կամ քաղաքացիության ուղու և CRS-ի շրջանակներում բանկերի սպասումների հետ։
- Բարձրացնել պատշաճ ուսումնասիրությունը. Ընդունել OECD-ի բազմաշերտ ստանդարտը, ամրապնդել հարստության աղբյուրների մասին պատմությունները ստուգելի փաստաթղթերով, գրանցել ռիսկերի գնահատականների հիմնավորումները։
- Բանկային նախնական ներգրավվածություն. Հայտերը ներկայացնելուց առաջ նույնականացնել թիրախային բանկերը, ձեռք բերել ցուցիչ փաստաթղթերի ցանկեր և համաձայնեցնել ցանկացած բացթողում։
- Փաստաթղթերի կառավարում. ներդնել աուդիտի համար պատրաստ ֆայլեր (ստուգաթերթիկներ, որոշումների գրանցամատյաններ, լրատվամիջոցների բացասական ակնարկներ)՝ կանխատեսելով AMLA ոճով վերահսկողություն ԵՄ-ին առնչվող աշխատանքային հոսքերի համար։
- Ծրագրի ռիսկերի վերանայում. Վերագնահատել «ոսկե անձնագրի» ազդեցությունը ԵՄ-ում Մալթայի որոշումից հետո. շեշտը դնել բնակության համապատասխան ուղիների վրա, որոնք կապված են իրական տնտեսական գործունեության և թափանցիկ հարկային դիրքորոշման հետ։
Հայաստանը որպես համապատասխան բնակության այլընտրանք
Քանի որ ԵՄ ոսկե վիզաների ծրագրերը բախվում են ավելի խիստ սահմանափակումների, իսկ ոսկե անձնագրերի ծրագրերը փակվում են, Հայաստանը առաջարկում է նյութական ապահովությամբ բնակության ուղի, որը համապատասխանում է համաշխարհային կարգավորման միտումներին։ ներդրումային ծրագրի միջոցով բնակության վայր ներդրողներին և նրանց ընտանիքներին տրամադրում է ժամանակավոր և մշտական բնակության թույլտվություններ՝ երեք տարվա բնակությունից հետո քաղաքացիություն ստանալու հնարավորությամբ։
Ի տարբերություն ԵՄ-ի այժմ ուսումնասիրվող ծրագրերի, Հայաստանի մոտեցումը կառուցված է իրական տնտեսական մասնակցության վրա։ Երկիրը նաև առաջարկում է թվային քոչվոր վիզա հեռավար աշխատողների համար և բնակության թույլտվություններ բազմաթիվ ուղիներով, այդ թվում՝ զբաղվածություն, բիզնեսի գրանցում և ընտանիքի վերամիավորում։
Նոր համապատասխանության միջավայրում կողմնորոշվող ներդրողների և խորհրդատուների համար ներգաղթի ռազմավարությունը բանկային, հարկային և փողերի լվացման դեմ պայքարի պահանջների հետ համապատասխանեցնելը սկզբից կարևոր է: «Վարդանյան և գործընկերներ» ընկերությունը օգնում է հաճախորդներին կառուցել համապատասխան բնակության պլաններ, որոնք համապատասխանում են աճող ուսումնասիրության չափանիշին:
Եզրափակում
Տնտեսական համագործակցության և զարգացման կազմակերպության (OECD) և ԵՄ բարեփոխումները վերաձևավորել են ներդրումային միգրացիան: Մալթայի Եվրոպական դատարանի որոշումը վերացրեց ԵՄ ոսկե անձնագրերը: AMLA-ն գործում է և անցնում է անմիջական վերահսկողության: ԵՄ AML-ի ամբողջական փաթեթը ուժի մեջ է մտնում 2027 թվականի հուլիսին: Մի շարք երկրներ փակել կամ բարեփոխել են իրենց ոսկե վիզաների ծրագրերը: Բազմաշերտ ուսումնասիրությունը, CRS-ի ավելի խիստ համապատասխանությունը և AML-ի կենտրոնացված վերահսկողությունը նոր իրականությունն են: Խորհրդատուները, որոնք կբարելավեն վերահսկողությունը, կպլանավորեն հարկային ռեզիդենտությունը էականորեն և վաղ փուլում կներգրավեն բանկերին, կպաշտպանեն հաճախորդներին և իրենց սեփական գործունեությունը այս նոր միջավայրում:
